Een cash flow probleem is een situatie waarin een bedrijf onvoldoende liquiditeiten heeft om aan zijn directe financiële verplichtingen te voldoen. Het lijkt misschien een kwestie van te weinig inkomsten, maar in werkelijkheid kunnen cash flow problemen ook ontstaan door slecht financieel beheer, een slechte timing van betalingen of onvoorziene kosten. In dit artikel bespreken we wat een cash flow probleem precies inhoudt, hoe cash flow problemen ontstaan en welke gevolgen het kan hebben voor een onderneming.
De kern van cash flow
Cash flow verwijst naar de instroom en uitstroom van geld in een bedrijf. Instroom bestaat uit inkomsten, bijvoorbeeld uit verkopen of ontvangen leningen, terwijl uitstroom bestaat uit kosten zoals salarissen, huur, belastingen en de aanschaf van materialen. Een positieve cashflow betekent dat er meer geld binnenkomt dan eruit gaat. Dit stelt een bedrijf in staat om te investeren, schulden af te lossen en te groeien.
Cash flow problemen ontstaan wanneer de uitstroom groter is dan de instroom. Hierdoor kan een bedrijf moeite hebben om rekeningen op tijd te betalen, lonen uit te keren of voorraden aan te vullen. Zelfs een winstgevend bedrijf kan te maken krijgen met een cashflow probleem als er een slechte balans is tussen inkomsten en uitgaven.
Oorzaken van cash flow problemen
Er zijn diverse oorzaken van cash flow problemen, waaronder:
- Te late betalingen door klanten
Als klanten hun facturen niet op tijd betalen, kan dit direct invloed hebben op de beschikbare liquide middelen. Dit is een veelvoorkomend probleem bij bedrijven die werken met lange betaaltermijnen. - Onvoldoende marge
Bedrijven met te lage winstmarges kunnen moeite hebben om hun operationele kosten te dekken, zelfs als ze regelmatig verkopen genereren. - Snelle groei
Hoewel groei positief klinkt, kan het leiden tot cashflow problemen als een bedrijf onvoldoende kapitaal heeft om nieuwe voorraden aan te schaffen of extra personeel in te huren. - Seizoensgebonden inkomsten
Bedrijven die afhankelijk zijn van seizoensgebonden verkoop, zoals reisorganisaties of detailhandel, kunnen in bepaalde periodes van het jaar te maken krijgen met een gebrek aan inkomsten. - Onvoorziene kosten
Onverwachte uitgaven, zoals een defecte machine of juridische kosten, kunnen een gat slaan in de cashflow van een bedrijf. - Slechte financiële planning
Gebrek aan inzicht in toekomstige inkomsten en uitgaven kan leiden tot een slechte timing van betalingen of investeringen.
Gevolgen van cashflow problemen
De gevolgen van een cash flow probleem kunnen verstrekkend zijn. Enkele mogelijke consequenties zijn:
- Moeite met het betalen van rekeningen: Als een bedrijf zijn leveranciers niet op tijd betaalt, kan dit leiden tot een verlies van vertrouwen of zelfs tot het stopzetten van leveringen.
- Schade aan de reputatie: Het niet op tijd betalen van salarissen of belastingen kan niet alleen het vertrouwen van medewerkers en overheden schaden, maar ook de reputatie van het bedrijf aantasten.
- Beperkingen op groei: Een gebrek aan liquiditeiten beperkt de mogelijkheden om te investeren in nieuwe projecten of uitbreidingen.
- Faillissement: In ernstige gevallen kan een langdurig cashflow probleem leiden tot een faillissement.
Hoe cashflow problemen te voorkomen
Om cash flow problemen te voorkomen of te beperken, is het belangrijk om goed financieel beheer te voeren. Hieronder enkele praktische tips:
- Stel een cashflowplanning op
Een nauwkeurige planning helpt bij het voorspellen van pieken en dalen in de cashflow, zodat je tijdig kunt anticiperen op tekorten. Maak hierbij een onderscheid tussen directe & indirecte cashflow. Lees daarover meer hier. - Houd controle over debiteuren
Zorg ervoor dat klanten op tijd betalen door duidelijke betaalvoorwaarden te hanteren en een actief debiteurenbeheer te voeren. Ontdek onze 15 tips om klanten sneller te doen betalen. - Beperk onnodige uitgaven
Analyseer de kosten van het bedrijf en snijd waar mogelijk in onnodige uitgaven. - Onderhandel met leveranciers
Het uitstellen van betalingen of het verkrijgen van kortingen kan helpen om liquiditeitsproblemen te verminderen. - Creëer een financiële buffer
Het aanhouden van een reserve kan je bedrijf beschermen tegen onvoorziene kosten of een plotselinge daling in inkomsten. - Gebruik financieringsopties verstandig
Leningen of kredietlijnen kunnen tijdelijk uitkomst bieden, maar wees voorzichtig om geen schulden te maken die je niet kunt aflossen. - Factoring. Overweeg factoring om jouw facturen tijdig betaald te krijgen. Meer over factoring van facturen vind je hier.
- Sale & lease back. Overweeg om jouw materiële assets zoals jouw bedrijfsgebouw te verkopen en onmiddellijk aan jezelf terug te leasen. Meer over sale & lease back van gebouwen lees je hier.
- OPEX vs. CAPEX. Maak een duidelijk onderscheid in jouw resultatenrekening/balans tussen kosten die onder OPEX en CAPEX vallen. Dit heeft geen directe impact op jouw cash flow op korte termijn, maar kan op lange termijn wel een verschil maken door het gevolg op afschrijvingen en uiteindelijk betalen van belastingen. Lees hier alles over CAPEX en OPEX.
Cash flow problemen zijn een serieus obstakel voor bedrijven, ongeacht hun grootte of winstgevendheid. Het is een teken dat de balans tussen inkomsten en uitgaven niet goed is, wat zowel operationele als strategische gevolgen kan hebben. Door zorgvuldig financieel beheer, het monitoren van cashflows en het nemen van proactieve maatregelen kunnen bedrijven deze problemen voorkomen of aanpakken. Uiteindelijk is een gezonde cashflow essentieel voor de duurzaamheid en groei van elke onderneming.
Als je voelt dat je er niet uitgeraakt, schakel dan zeker tijdig hulp in van experten. Dit kunnen jouw boekhouder zijn, jouw bank of bv. hulporganisaties zoals Dyzo.